交银：美狮美高梅高速增长 重申买入美高梅
交银国际发表研报指，美高梅中国(02282-HK)2018年1季度的贵宾厅/中场总赢额分别同比上涨26%及23%，占博彩总收入的46%及54%。EBITDA同比上升4%，略高于市场预期的2%。管理层预计美狮美高梅的仲介业务将于8月或9月开始，较之前指引的2018年中推迟。
该行维持18财年EBITDA同比增长57%的预测，动力来自新开业美狮美高梅的贡献以及未来几季的利润率回升。认为目前的估值过于保守，仅反映18财年EBITDA同比增长21%的预测。维持买入评级，目标价为26.90港元。
